يسري هذا الميثاق بالنسبة إلى الشركات والجهات العاملة في مجال الأوراق المالية وجميع العاملين لديها, وعليها إعلام عملائها بأنها ملتزمة بهذا الميثاق, ومسئولة عن آثار مخالفتها لأحكامه.

يلتزم كل من يسري بالنسبة إليه هذا الميثاق بأحكام القوانين واللوائح والقرارات المنظمة للعمل في التحليل الفني وأسواق المال والقرارات الصادرة من الهيئة العامة لسوق المال وأحكام ميثاق الشرف وقواعد السلوك المهني في العلاقات مع زملاء المهنة والعملاء, كما يلتزم بمايلي:-

أولاً :

1- أداء واجبات المهنة بأمانة ونزاهة وتجرد, سواء تعلق الأمر بالعملاء, أو الرؤساء أو المرؤوسين, أو زملاء المهنة, وأن يكون لديه مشهوداً لهم بالكفاءة النزاهة.

2- مراعاة أصول المهنة وقواعد الأخلاق ومباشرة العمل بكفاءة واقتدار, والحرص على رفع المستوى المهني

3- عدم التظاهر بالمعرفة، وأن يكون إبداء الرأي على وجه مستقل وبناء على بيانات ومعلومات تتسم بالحيدة والموضوعية مع الالتزام بالصدق والوضوح مع العملاء وزملاء المهنة.

4- مراعاة سرية الحسابات والمعلومات الخاصة بالعميل والجهة التي يعمل بها وعدم إفشاء أية معلومات غير معلنة يحصل عليها بمناسبة ممارسة النشاط.

ثانياً:

1- إبلاغ العميل عن أية عمولات أو أتعاب أو منافع يتم تلقيها من مصادر أخرى نتيجة العمليات التي تنفذ لصالحه.

2- الإفصاح للعميل المحتمل عن أية عمولات أو منافع قد يدفعها للآخرين بمناسبة تعامله معه.

3- عدم القيام بعمل مستقل أو تقديم خدمة إضافية منافسة للجهة التي يعمل بها إلا بعد الحصول على تصريح كتابي من هذه الجهة ومن العميل.

4- الالتزام عند التعامل مع الغير بالحفاظ على الاستقلالية والحيدة.

5- عدم قبول أية أموال مشكوك في مشروعية مصدرها.

6- مراعاة أن يكون مقابل الخدمات التي تؤدى للغير عادلاً ومتفقاً مع طبيعة العميل والجهد المبذول ، وأن المقابل يكون متناسباً مع تكلفة العملية بمراعاة الحدود الدنيا والقصوى للعمولات طبقا لحالة السوق، وما تحدده الشركة أو الجهة وبشكل لا يؤدي إلى الإضرار بالشركات والجهات الأخرى العاملة بالسوق وأن يغطى هامشاً مناسباً من الدخل بعد تغطية مصروفات أداء الخدمة وجهود البحث والتحليل المالية.

7- عدم تكبيد العميل أو تحميله أية مصاريف أو عمولات بشكل مغالى فيه نتيجة شراء الأوراق المالية أو بيعها.

8-  أن يكون التنبؤ بأسعار الأوراق المالية وكتابة التحاليل بناء على دراسة وتدقيق مهني فني ، مع عدم المبالغة في إعطاء ضمانات للعملاء حول تحقيق أرباح معينة أو عدم تحقق خسائر، أو الالتزام للعميل بمشاركته في الخسائر التي قد يمنى بها أو الإشارة بصفة عامة إلى أية ضمانات للاستثمار أو عوائده غير منصوص عليها في شروط الورقة المالية ذاتها.

9- إتباع القواعد المهنية في التقارير الدورية عن أداء المحافظ الاستثمارية أو حسابات العميل سواء من ناحية محتويات هذه التقارير أو الالتزام بإخطار العميل بها في المواعيد المتفق عليها.

10- الالتزام بالمساواة بين العملاء وعدم تفضيل أحدهم عن الأخر لأي سبب.

11- إعطاء الأولوية المطلقة لتنفيذ طلبات العملاء قبل العمليات التي تنفذ لصالح الشركة أو الجهة العاملة في مجال الأوراق المالية، سواء بطريق مباشر أو غير مباشر مع مراعاة عدم المتاجرة بما يشكل تجاوزاً للحد الذي طلبه العميل، وذلك كله وفقاً للقواعد القانونية المنظمة لذلك.

12- التزام شركة السمسرة بالإعلان عن طلب العميل بأفضل سعر ممكن وفي توقيت مناسب، مع الأخذ في الاعتبار أوضاع السوق .

13- بذل عناية الرجل الحريص في تنفيذ طلبات العميل بأفضل سعر ممكن وفي توقيت مناسب، مع الأخذ في الاعتبار أوضاع السوق.

14- عدم استخدام أية وسيلة تحايل بغرض التلاعب أو التضليل أو التدليس لتنفيذ أي صفقة في الأوراق المالية، أو للتحفيز على شراء أو بيع أي ورقة مالية.
 

يلتزم جميع الخاضعين لميثاق الشرف في أدائهم لأعمالهم بما يلي:

1- عند تقديم تحليل فني للسوق او مشورة للعميل أو إدارة محفظة استثمارية لصالحه أو إسداء النصح له بشراء أو بيع نوع معين من الأوراق المالية, يجب مراعاة ظروف العميل بما في ذلك حالته المالية وسنه وهدفه الاستثماري مع تصنيف العملاء حسب رغبتهم وقدرتهم على تحمل المخاطر وخبراتهم في مجال الاستثمار.

2- عدم شراء أو بيع أوراق مالية لحساب العميل دون الحصول على موافقة مسبقة منه, وذلك كله بمراعاة الأحكام والقواعد المنظمة لكيفية تلقي الأوامر وتنفيذها بالنسبة لشركات السمسرة.

3- مراعاة أن تكون النصيحة الخاصة بالقرار الاستثماري مبنية على معلومات وتحاليل فنية ومالية كافية ولا يشوبها أي تضارب في المصالح وألا يكون الهدف منها الحصول على مصلحة مباشرة أو غير مباشرة لمن أعطى النصيحة.

4- الالتزام بالإفصاح عن الحقائق المادية المتعلقة بالاستثمار في الأوراق المالية للعملاء بما يحقق الشفافية والمصداقية وعلى سبيل المثال مخاطر الاستثمار في نوع معين, وكذلك المعلومات المالية عن الشركة التي يجري بها التعامل على أوراقها, والمعلومات الفنية الحرفية أو المعلومات التحليلية والتصنيف الائتماني للورقة المالية إن وجد, والرسوم والأتعاب التي يتحملها العميل.

5- حظر تحريك أموال أو أوراق مالية من حساب العميل دون الحصول على موافقة مسبقة منه أو ممن ينوب عنه وذلك بالنسبة للأنشطة التي تتطلب طبيعتها ذلك.

6- مراعاة القواعد والقيود الاستثمارية المتفقة عليها مع العميل في كل القرارات الاستثمارية الخاصة به
 

يجب أن يكون العاملون في مجال الأبحاث والتحليل الفني وإصدار التوصيات من المتخصصين والمؤهلين تأهيلاً مناسباً في التحليل الفني من الجمعية او من احد المراكز والجهات المعتمدة لدى الجمعية وأن يحتفظوا بسجلات تدعم أسباب التوصيات والتصرفات ونتائج الأبحاث والتحليل الفني .

وعلى العاملون أن يلتزموا في أدائهم لوظائفهم بما يلي :
1- العمل على توفير بيانات كافية مع توخي الحذر وتقصي صحة هذه البيانات قبل تقديم توصية بقرار استثمار.

2- إظهار الحقائق المجردة منفصلة عن التحليل الشخصي لهذه الحقائق عند كتابة الأبحاث.

3- مراعاة ذكر مصادر المعلومات وبيان اسم الكاتب وجهة النشر, ما لم تكن هذه المعلومات حقائق مجردة للأنشطة منشورة في الدوريات المالية والإحصائية.

4- عدم الإدلاء بأي تصريحات شفهية أو كتابة يشوبها القصور أو التضليل من حيث:
    • الخدمات التي يمكن القيام بها لصالح العملاء
    • مؤهلات وخبرات الجهة والعاملين لديها
    • العائد المتوقع على أية استثمارات ينصح بها أو يعرض القيام بها لصالح العملاء
 

يجب عند كتابة تحليل فني او إدارة محفظة أوراق مالية الالتزام بالإفصاح للعميل عن القواعد العامة لعملية الإدارة وطرقة اختيار الأوراق المالية وأسلوب تكوين المحفظة وذلك طبقاً للعقد المحرر مع العميل.وان يكون حصل على ترخيص هئية سوق المال بهذا الخصوص.

لا يجوز للشركات والجهات العاملة في مجال الأوراق المالية التعامل مع الأوراق المالية باسم أو لحساب أحد المديرين أو العاملين بها أو لأقاربهم حتى الدرجة الثانية, أو لمن تربطهم بهم علاقة مشاركة تجارية أو من يقومون بإعالتهم إلا بعد الحصول على موافقة مجلس الإدارة, وموافقة الهيئة.

إذا كانت الشركة أو الجهة عضواً بأية جمعية مهنية وجب عليها الالتزام بأحكام النظام السياسي للجمعية وبنظم العمل بها.
وللجمعية – بناء على طلب الشركة- إيفاد مندوب يمثلها لحضور التحقيق الذي تجريه الهيئة أو البورصة في الشكاوي التي تقدم ضد الشركة, أو في المخالفات المثارة قبلها.
كما يجب على الجمعيات المهنية التي ينتمي إليها أحد الخاضعين لميثاق الشرف متابعة تنفيذ الميثاق وإبلاغ الهيئة العامة لسوق المال عن أية مخالفات تقع منه.
ويتعين على الجمعية المهنية المعنية توقيع الجزاءات عند مخالفة الميثاق وفق النظام التي تضعه في هذا الشأن.

The technical analyst (IFTA Colleague) must maintain at all times the highest standards of professional conduct. Implicit in the requirement is strict compliance with the laws of the national, state and local governments which have jurisdiction over the analysts' professional activities. The analyst shall also obey the regulations of his/her local stock exchange and/or local regulatory authorities.

المحلل الفني (المنتمي للاتحاد الدولي للمحللين الفنيين) يجب عليه الالتزام في جميع الاوقات باعلى صفات احتراف التعامل. المفهوم في المتطلبات هو التقيد الاعلى للقوانين المحلية و لقوانيين الحكومات المحلية التى تتحكم بنشاطات الاحترافيه للمحللين. المحلل يجب عليه كذلك الطاعة الكاملة لانظمة السوق المحلي له/لها أو/مع الهيئة المحلية المشرفة الرسمية.

The analyst shall not make statements which he/she knows or has reason to believe are inaccurate or misleading. He/she shall, in particular, be careful to avoid leading the audience to believe that his/her technically-derived views of future stock price behavior reflect foreknowledge rather than estimate and projections subject to re-examinations and, as circumstances may dictate, to change.

المحلل لا يجب مطلقآ عليه أطلاق (ذكر) تعليقات التى هو/هي يعرف او يملك سبب يعتقد انها غير صحيحة او تضلل. هو/هي , بالاخص, يجب ان يتواخى الحصر للابتعاد عن قيادة الجمهور للاعتقاد ان تصوره/تصورها الفني للوجهه المستقبله لتصرفات السعر توحي عن معلومة سابقة بدلا من توقع محسوب و نظرة مستقبليه معرضة للاختبارات مرة أخرى و , حسب ما تقتضيه الظروف, للتغير.

The analyst shall not make statements concerning the current technical position of the stock market of any of its components or any of its aspects unless he/she can demonstrate that such statements are reasonable and consistent in light of the available evidence and the accumulated knowledge in the field of technical analysis. New departure in technical analysis as well as modifications of existing techniques or concepts should be fully documented as to procedure and rationale.

المحلل لا يجب عليه مطلقآ أطلاق (ذكر) تعليقات تخص الوضع الفني الحالي لسوق الاسهم لاي من مكوانته أو أي من صفاته الا أذا هو/هي يستطيع التوضيح (الاثبات) أن العبارات هي معقولة و متوافقة في ضوء الدلائل الموجودة و العلم المتراكم في حقل التحليل الفني. الاقلاع الجديد في التحليل الفني و كذلك الاتعديلات في الطرق و الافكار يجب أن تكون مدونة بالكامل للطريقة و المنطق.

Local Chapter Ethics Policies apply.

بنود ميثاق الشرف بالجميعة المحليه تنطبق.
 

IFTA Standards

IFTA provides consistent Technical Analysis and Ethics standards for Member countries.
The Body of Knowledge (BOK) represents the world-wide standard of Technical Analysis information. For more information, see our Body of Knowledge web page.
Given the nature of our profession, the importance of Ethics standards is paramount. One of the requirements for IFTA membership is compliance with IFTA's Code of Ethics. Ethics inquiries and concerns should be routed to the Ethics committees of each member's societies.
 

مبادئ الاتحاد الدولي للمحللين الفنيين

الاتحاد الدولي للمحللين الفنيين يعطى تحاليل فنية متوافقة و مبادئ القيم للدول الاعضاء.
مجموعة المعرفة يقدم معلومات مبادئ التحليل الفني حول العالم. لمزيد من المعلومات, الرجاء مشاهدة صفحة موقعنا الالكتروني. مجموعة المعرفة
بالنظر الى طبيعة المهنة, مبادئ الشرف هي الاسمى. واحدة من المتطلبات لعضوية الاتحاد الدولي للمحللين الفنيين هو الانصياع الكامل الى بنود قيم الشرف. أستفسارات قيم الشرف و شؤونها يجب تحويلها الى لجنة القيم لكل جميعة عضوة.